METHODICAL APPROACHES FOR ASSESSMENT OF SYSTEMIC RISKS TO THE BANKING SECTOR IN UKRAINE'S ECONOMY

Л. В. Жердецька, А. А. Осика

Abstract


In the paper the macroeconomic, microeconomic and combined approaches to the systemic risk evaluation were determined. Factors, mechanism of realization and negative effect of the financial crisis of the 2008 year as the result of the system risk realization were analyzed. So the conclusion seems to be, that using of the capital/expected losses ratio most exactly reflects capital's protective and regulation functions realization; that’s why this index should be basic in evaluation and regulation of the bank's capital adequacy. To evaluate dependence of the Ukrainian biggest banks correlation analysis was used. The considerable correlation between financial indexes of the biggest Ukrainian banks argues that risk of the domino effect origination is significant in case negative shock influence to the system banks. 


Keywords


Bank; systemic risk; systemic bank; banking crisis; correlation.

References


Kupiec, P. (2004). Assessing Systemic Risk Exposure from Banks and GSEs Under Alternative Approaches to Capital Regulation. The Journal of Real Estate Finance and Economics, 28.

Cerutti, E. (2012, April). Systemic risk in global banking: what can available data tell us and what more data are needed? Bank for international settlements : Working Papers, 376.

Kaufman, G. (2003). What is Systemic Risk, and do Bank Regulators Retard or Contribute to it? Independent Review, 7, 371–391.

Osnovni pokaznyky diialnosti bankiv [Key performance indicators of banks]. Available at http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=36807&cat_id=36798

Іndikatory finansovoi stiikosti [Financial Soundness Indicators (FSIs)]. Available at http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=58001&cat_id=44444

Vlasenko, M. (2013). Macroprunencialnaya politica kak sredstvo sglazhivaniia proiavlenii sistemnogo finansovogo riska [Macroprudential policy as a smoothing system of systemic financial risk realization]. Bankovskii vestnik. 24-32.

Zakon Ukrainy Pro banky ta bankivsku diyalnist N 2121-III [The Law of Ukraine On Banks and Banking N 2121-III]. (2000, December 7). Available at http://www.bank.gov.ua/control/en/publish/category?cat_id=57504

Postanova Pravlinnia Nationalnogo banku Ukrainy ta Cabinetu Ministriv Pro vzaemodiiu Kabinetu Ministriv Ukrainy ta Nationalnoho banku Ukrainy z pytan uchasti derzhavy u kapitalizacii bankiv 02.04. 2009 р. N 421 [Decree of the National Bank of Ukraine and Cabinet Ministry of Ukraine “About cooperation of the Cabinet Ministry of Ukraine and the National Bank of Ukraine concerning questions of the State participation in banking capitalization” 02.04.2009 N 421] (2009, April 02). Available at http://zakon4.rada.gov.ua/laws/show/421-2009-g

Dani finansovoi zvitnosti bankiv Ukrainy [Data from financial statements of Ukrainian banks]. Available at http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/category?cat_id=64097

Perelik bankiv, do yakyh zaprovadzheno tymchasovu administraciu [Information on banks placed under receivership (Deposit Guarantee Fund)] Available at http://www.fg.gov.ua/payments/


GOST Style Citations


Kupiec, P. Assessing Systemic Risk Exposure from Banks and GSEs Under Alternative Approaches to Capital Regulation [Text] / P. Kupiec, D. Nickerson // The Journal of Real Estate Finance and Economics. – 2004. – Vol. 28. – 25 p.

Cerutti, E. Systemic risk in global banking: what can available data tell us and what more data are needed? [Text] / E. Cerutti, S. Claessens, P, McGuire // Bank for international settlements : Working Papers. – № 376. – 2012. – April. – 27 p.

Kaufman, G. What is Systemic Risk, and do Bank Regulators Retard or Contribute to it? [Text] / G. Kaufman, K. Scott // Independent Review. – 2003. – № 7. – 2003. – P. 371–391.

Основні показники діяльності банків [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=36807&cat_id=36798.

Індикатори фінансової стійкості [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=58001&cat_id=44444.

Власенко, М. Макропруденциальная политика как средство сглаживания проявлений системного финансового риска [Текст] / М. Власенко // Банковский вестник. – № 20. – 2013. – С. 24–32.

Закон України «Про банки і банківську діяльність» [Електронний ресурс] : [від 07.12.2000 № 2121-III] : ред.від 11.10.2013. – Режим доступу: http://zakon4.rada.gov.ua/.

Положення «Про взаємодію Кабінету Міністрів України і Національного банку України з питань участі держави у капіталізації банків» [Електронний ресурс] : затверджене Постановою Правління Національного банку та Кабінету Міністрів України України від 2 квітня 2009 р. № 421. – Режим доступу: http://zakon4.rada.gov.ua/laws/show/421-2009-п.

Дані фінансової звітності банків України [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/category?cat_id=64097.

Перелік банків, до яких запроваджено тимчасову адміністрацію [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.fg.gov.ua/payments/.





DOI: https://doi.org/10.18371/fcaptp.v1i16.28573

Copyright (c) 2014 Л. В. Жердецька, А. А. Осика

Creative Commons License
This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 International License.

ISSN (print) 2306-4994, ISSN (on-line) 2310-8770